El refinanciamiento de deuda es la sustitución de una deuda existente por otra deuda con términos y / o condiciones más favorables. En otras palabras, la refinanciación de deuda se refiere al reemplazo de la deuda existente por nueva.
Cómo funciona la refinanciación de deuda
El refinanciamiento de deuda se usa comúnmente para aprovechar el nuevo financiamiento que ofrece términos y / o condiciones más favorables. En tal situación, una persona o empresa liquidará su deuda actual pendiente mediante la emisión de nueva deuda con términos o condiciones más favorables.
Las razones más comunes para refinanciar la deuda son:
Aprovechar los mejores términos de las tasas de interés de la nueva deuda;
Reducir el monto del reembolso mensual al contraer una nueva deuda con plazos más largos;
Cambiar de una deuda a tasa variable a una deuda a tasa fija o viceversa (comúnmente se hace en entornos cambiantes de tasas de interés).
Ejemplo practico de refinanciación de deuda
Un individuo tiene actualmente € 1,000,000 restantes en su hipoteca durante 20 años al 10%. En tal situación, los pagos a plazos mensuales (principal e intereses) serían de € 9,650. El banco le ha indicado a la persona que podría refinanciar a un préstamo del 7% durante 20 años debido a una disminución en la tasa de interés del banco.
Como tal, los pagos a plazos mensuales de la nueva hipoteca serían € 7,753. Si la persona refinancia su hipoteca, estaría ahorrando € 1,897 (€ 9,650 - € 7,753) en pagos a plazos mensuales.
Limitaciones para refinanciar la deuda existente
Aunque refinanciar la deuda existente es una opción atractiva para los prestatarios, es posible que no sea factible en algunos casos. La deuda puede incluir disposiciones de pago para que el prestatario incurra en un pago de multa si refinancia la deuda. Además, puede haber tarifas de cierre y / o transacción asociadas con el refinanciamiento de la deuda existente.
Como tal, aunque un individuo o empresa puede tener la opción de asegurar mejores términos y / o condiciones de su deuda, puede que no sea ideal hacerlo al considerar el pago de la multa, las tarifas de cierre y / o las tarifas de transacción.
En el ejemplo anterior, refinanciar la deuda le ahorraría al individuo aproximadamente € 455,280 durante la vigencia de la hipoteca. Si el pago de la multa, las tarifas de cierre y / o las tarifas de transacción no ascienden a € 455,280, la persona debe refinanciar la deuda. Si el pago de la multa, las tarifas de cierre y / o las tarifas de transacción exceden los € 455,280, no sería lo mejor para el individuo refinanciar su deuda.
Refinanciación de la deuda frente a la reestructuración de la deuda
Los dos términos se usan comúnmente de manera intercambiable. Los lectores deben tener en cuenta que en realidad son diferentes.
Para reiterar, el refinanciamiento de la deuda se utiliza para transmitir el reemplazo de la deuda existente por nueva deuda que ofrece términos o condiciones más favorables. Por otro lado, la reestructuración de la deuda se utiliza para describir la alteración de la deuda existente. Puede ser en forma de retrasar el pago de intereses o extender el plazo de la deuda. La reestructuración de la deuda es comúnmente utilizada por una empresa que se acerca a la bancarrota y necesita reestructurar su deuda para mantenerse a flote.